Lineage kondigt de prijs van de beursgang aan

NOVI, Mich. - Lineage, Inc. (het "Bedrijf”) kondigde vandaag de prijs aan van haar onderschreven beursintroductie van 56.882.051 aandelen van haar gewone aandelen tegen de introductieprijs van $78,00 per aandeel. Daarnaast hebben de underwriters van het aanbod een optie van 30 dagen gekregen om tot 8.532.307 extra aandelen van het Bedrijf te kopen tegen de introductieprijs, verminderd met underwriting kortingen en commissies. Het Bedrijf is van plan om de netto-opbrengst van het aanbod te gebruiken om uitstaande leningen onder haar uitgestelde termijnlening terug te betalen, om uitstaande leningen onder haar doorlopende kredietfaciliteit terug te betalen, om eenmalige subsidies in contanten aan bepaalde van haar werknemers in verband met dit aanbod te financieren en om geschatte contanten te gebruiken om de fiscale inhoudingsverplichtingen in verband met de toekenning van aandelen te betalen en om haar preferente Serie A aandelen af te lossen. Na dit gebruik verwacht het Bedrijf de resterende netto-opbrengst te gebruiken voor algemene bedrijfsdoeleinden, waaronder mogelijk de terugbetaling van aanvullende leningen die uitstaan onder haar doorlopende kredietfaciliteit.

De gewone aandelen van het Bedrijf zullen naar verwachting op 25 juli 2024 worden verhandeld op de Nasdaq Global Select Market, onder het tickersymbool “LINE”. Het aanbod zal naar verwachting worden afgesloten op 26 juli 2024, afhankelijk van de gebruikelijke sluitingsvoorwaarden.

Morgan Stanley, Goldman Sachs & Co. LLC, BofA Securities, J.P. Morgan en Wells Fargo Securities treden op als gezamenlijke lead book-running managers voor het voorgestelde aanbod. RBC Capital Markets, LLC, Rabo Securities USA, Inc., Scotia Capital (USA) Inc., UBS Securities LLC, Capital One Securities, Inc., Truist Securities, Inc., Evercore ISI, Robert W. Baird & Co. Incorporated, KeyBanc Capital Markets Inc., Mizuho Securities USA LLC, PNC Capital Markets LLC, Deutsche Bank Securities Inc., CBRE Capital Advisors, Inc., HSBC Securities (USA) Inc., Piper Sandler & Co. en Regions Securities LLC treden op als gezamenlijke book-running managers voor het voorgestelde aanbod. Blaylock Van, LLC, Cabrera Capital Markets LLC, C.L. King & Associates, Inc., Drexel Hamilton, LLC, Guzman & Company, Loop Capital Markets LLC, Roberts & Ryan Investments, Inc. en R. Seelaus & Co., LLC treden op als co-managers.

De aanbieding wordt alleen gedaan via een prospectus. Kopieën van de definitieve prospectus met betrekking tot deze aanbieding, wanneer beschikbaar, kunnen worden verkregen bij Morgan Stanley, Prospectusafdeling, 180 Varick Street, New York, New York 10014, of per e-mail: prospectus@morganstanley.com; Goldman Sachs & Co. LLC, Attentie: Prospectusafdeling, 200 West Street, New York, New York 10282, telefoon: 1-866-471-2526, fax: 212-902-9316, of per e-mail: prospectus-ny@ny.email.gs.com; BofA Securities, NC1-022-02-25, 201 North Tryon Street, Charlotte, North Carolina 28255-0001, Attentie: Prospectusafdeling, e-mail: dg.prospectus_requests@bofa.com; J.P. Morgan Securities LLC, t.a.v. Broadridge Financial Solutions, 1155 Long Island Avenue, Edgewood, NY 11717 of per e-mail op prospectus-eq_fi@jpmchase.com en postsalemanualrequests@broadridge.com; en Wells Fargo Securities, 90 South 7th Street, 5e verdieping, Minneapolis, MN 55402, op 800-645-3751 (optie #5) of per e-mail een verzoek sturen naar WFScustomerservice@wellsfargo.com.

OverLineage

Lineage Inc. (NASDAQ: LINE) is ’s werelds grootste globale temperatuur gecontroleerde warehouse REIT met een netwerk van meer dan 480 strategisch gelegen faciliteiten met een totale capaciteit van meer dan 8,4 miljoen vierkante meter en 3,0 miljard kubieke meter in landen in Noord-Amerika, Europa en Azië-Pacific. End-to-end supply chain-oplossingen en technologie combinerend, werkt Lineage samen met een aantal van de werelds grootste voedsel en dranken bedrijven om te helpen de distributie-efficiëntie te verhogen, duurzaamheid te bevorderen, verspilling in de supply chain te minimaliseren en, belangrijker nog, de wereld te voeden

Belangrijke Informatie

Een registratiestatement met betrekking tot deze effecten is ingediend bij en door de U.S. Securities and Exchange Commission (de “SEC”) op 24 juli 2024 goedgekeurd. Kopieën van het registratiestatement zijn toegankelijk via de website van de SEC op www.sec.gov.

Dit persbericht vormt geen aanbod tot verkoop of uitnodiging tot het doen van een aanbod tot aankoop van deze effecten, noch zal er enige verkoop van deze effecten plaatsvinden in enige staat of jurisdictie waarin een dergelijk aanbod, uitnodiging of verkoop onwettig zou zijn voorafgaand aan registratie of kwalificatie onder de effectenwetgeving van een dergelijke staat of jurisdictie.

Toekomstgerichte Verklaringen

Bepaalde verklaringen in dit persbericht, inclusief verklaringen met betrekking tot Lineage’s verwachtingen met betrekking tot de voltooiing en timing van de voorgestelde openbare aanbieding en notering, kunnen worden beschouwd als toekomstgerichte verklaringen in de zin van Sectie 27A van de Securities Act van 1933, zoals gewijzigd, en Sectie 21E van de Securities Exchange Act van 1934, zoals gewijzigd. Lineage heeft de intentie dat al dergelijke toekomstgerichte verklaringen worden gedekt door de toepasselijke safe harbor-bepalingen voor toekomstgerichte verklaringen die in deze wetten zijn opgenomen. Dergelijke toekomstgerichte verklaringen zijn over het algemeen te herkennen aan het gebruik van toekomstgerichte terminologie door Lineage, zoals “kan,” “zal,” “verwachten,” “bedoelen,” “anticiperen,” “schatten,” “geloven,” “voortzetten,” “zoeken,” “doel,” “strategie,” “plan,” “focus,” “prioriteit,” “zou moeten,” “zou kunnen,” “potentieel,” “mogelijk,” “uitkijken naar,” “optimistisch,” of andere soortgelijke woorden. Lezers worden gewaarschuwd om niet te veel vertrouwen te stellen in deze toekomstgerichte verklaringen, die alleen gelden vanaf de datum van dit persbericht. Dergelijke verklaringen zijn onderhevig aan bepaalde risico’s en onzekerheden, inclusief bekende en onbekende risico’s, die ertoe kunnen leiden dat de werkelijke resultaten aanzienlijk verschillen van de geprojecteerde of verwachte resultaten. Daarom zijn dergelijke verklaringen niet bedoeld als een garantie voor de prestaties van Lineage in toekomstige periodes. Behalve waar wettelijk vereist, onderneemt Lineage geen verplichting om enige toekomstgerichte verklaringen in deze release bij te werken of te herzien.

Bron: Lineage, Inc.